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- 刊首语丨写在自贸试验区建设八周年之际
- 设立自由贸易试验区是我国主动融入全球经济治理新格局、对接国际贸易投资新规则的重大战略举措。2013年9月29日，中国（上海）自由贸易试验区挂牌成立，标志着我国自贸试验区建设正式拉开帷幕。八年来，我国已陆续批准设立了21个自由贸易试验区，形成...
- 特别关注丨透视商业银行负债质量管理
- 编者按：近年来，我国经济已轉向高质量发展阶段，随着利率市场化的推进和资本市场、互联网金融、影子银行等金融业态的发展，商业银行负债业务复杂度上升、管理难度加大，而良好的负债质量是商业银行稳健经营的基础，是商业银行服务实体经济的支撑。为了督促商...
- 特别关注丨金融深化背景下银行负债质量管理
- 良好的负债质量管理是商业银行稳健经营的基础，是商业银行服务实体经济的支撑。近年来，我国金融改革深化持续推进，金融监管框架不断完善，利率市场化进程加快，直接融资快速发展，资本市场、互联网金融、影子银行等新金融業态不断涌现，银行客户端和资金端呈...
- 特别关注丨商业银行负债监管政策：历史、现状与展望
- 近年来银行外部经营环境持续发生着深刻的变化，其负债模式也日趋多元化、复杂化。在众多外部因素中，负债监管政策对银行负债行为的影响毫无疑问占据着核心支配地位。2021年3月，银保监会发布《商业银行负债质量管理办法》（以下简称《办法》），首次从政...
- 特别关注丨智慧银行视角下的商业银行负债质量管理
- 2021年3月，银保监会《商业银行负债质量管理办法》出台，明确要求银行从负债的来源稳定性、结构多样性、与资产匹配合理性、获取的主动性、成本适当性及项目真实性六个方面加强负债质量管理，对银行构建更加全面的负债业务管理体系提出了新的要求。 商业...
- 特别关注丨中小银行负债质量现状与管理建议
- 近年来，随着利率市场化的推进、金融脱媒的深化以及金融科技的兴起，商业银行负债业务复杂程度日益上升，管理难度加大。部分银行为追求规模扩张，盲目吸收存款，造成线上违规吸储、线下高息揽储等乱象，一定程度上扰乱了银行业负债业务的拓展秩序，也给金融体...
- 特别关注丨商业银行负债质量管理：国际经验及借鉴
- 商业银行负债质量管理已经成为决定银行金融机构可持续发展的关键。从国内商业银行发展趋势看，一方面是商业银行负债管理面临严监管、金融市场波动性加快等因素增多，另一方面是负债成本管理、低成本资金渠道开发和创新产品设计等需求剧增，同时还面临全球货币...
- 封面人物丨锐意进取求实转型 打造全国知名的区域品牌银行
- 濯锦江边两岸花，春风吹浪正淘沙。近两年，面对严峻复杂的国内外形势特别是新冠肺炎疫情的严重冲击，有一家西部地区的城商行——成都银行却逆势飞扬，经营指标持续全面向好，增速大幅领先同业，在全国130多家城商行中脱颖而出，令人刮目相看。作为四川省首...
- 行长视点丨扎根齐鲁大地践行大行担当
- 中国工商银行山东省分行（以下简称“山东工行”）作为服务全省经济社会发展的主力银行，多年来始终坚守服务初心，扎根地方经济、强化履职担当，作出了重要贡献。山东省是工业制造业和外贸大省，当前正处在新旧动能转换的关键阶段，离不开金融业尤其是银行的全...
- 行长视点丨商业银行负债质量管理之大行视角
- 2020年以来，监管机构加大银行业存款管控力度，规范存款“创新”产品、互联网存款业务，加强存款利率管理。特别是2021年3月，银保监会发布《商业银行负债质量管理办法》，明确了商业银行负债质量管理的核心要素，对推动商业银行负债业务健康发展、增...
- 宏观经济丨新发展格局下资本市场高水平开放的风险与对策
- 导语：党的十九届五中全会提出了“加快构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局”重大战略部署，而推动资本市场向更高水平开放是落实与服务这一重大战略部署的必然要求，也是中国资本市场发展到一定阶段的必然选择。新发展格局下，资本市...
- 宏观经济丨说说当下的碳排放权交易及配额模式
- 国际碳排放权交易与配额模式 国际环境下减排责任划分原则 为控制温室气体排放，联合国环境与发展大会于1992年5月通过了《联合国气候框架公约》（以下简称《公约》）。《公约》提出，全球温室气体排放最大部分源自发达国家，发展中国家的人均排放仍相对...
- 宏观经济丨数字供应链金融助力双循环新发展格局
- 导语：在金融科技赋能和数字经济蓬勃发展的背景下，数字供应链金融开启了产融结合新生态新模式，契合了数字经济的发展趋势，维护着产业链供应链稳定，将有助于充分发挥金融在双循环新发展中的润滑剂和加速器作用。笔者在文中陈述了数字供应链金融面临的新发展...
- 商业银行丨新经济下的商业银行综合化经营转型
- “新经济”的概念最早来源于美国，用以描述由信息技术革命带动的、以高新科技产业为龙头的新兴经济形态。当前，我国经济结构也在发生深刻转型，以科技创新和技术变革为特征的新经济在2016年首次写入政府工作报告。党的十九届五中全会明确强调要加快构建双...
- 商业银行丨“十四五”期间商业银行资产负债管理策略
- 党的十九届五中全会审议通过的《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十四个五年规划和二三五年远景目标的建议》指出，“构建金融有效支持实体经济的体制机制，提升金融科技水平，增强金融普惠性”，进一步明确了“十四五”时期商业银行经营发展的目标定位。...
- 商业银行丨商业银行不良贷款处置方式探析
- 随着金融创新的不断发展和银行业务的不断扩张，商业银行始终要在盈利性和安全性之间寻找平衡。截至2020年底，银保监会公布的数据显示，商业银行不良贷款率已经达到1.92%，但许多业内人士认为这个比例偏低。潜在的不良贷款风险会影响银行的经营业绩，...
- 商业银行丨碳达峰、碳中和背景下商业银行的转型策略
- 碳达峰、碳中和目标是中国进入新发展阶段、贯彻新发展理念、建设现代化经济体系、构建新发展格局的重要抓手。在碳排放自主贡献目标下，中国需要逐步压缩高污染、高能耗、高排放行业占经济的比重，推动经济、产业、能源结构转型升级，加强绿色技术创新，大力发...
- 商业银行丨商业银行借力人民币国际化推动海外发展的思考
- 导语：我国“十四五”规划明确指出：“稳慎推进人民币国际化，坚持市场驱动和企业自主选择，营造以人民币自由使用为基础的新型互利合作关系。”在人民币国际化新形势下，商业银行海外业务面临区域发展集中度较高、与人民币国际化布局契合度不高、人民币金融业...
- 商业银行丨“远程银行”赋能普惠金融的探索与实践
- 近年来，中国银行业日新月异，但普惠金融服务供给侧的发展仍旧滞后于银行业整体发展。其中，日益突出的矛盾之一是银行提供的传统金融服务无法高效、便捷地满足客户日益增长的多元化金融需求。为满足客户对金融服务的新期待、新需求，国内商业银行纷纷发力线上...
- 商业银行丨国内商业银行风险管理成效及启示
- 截至2021年4月底，各主要银行2020年年报已公布。为盘点各主要银行风险管理情况，对标主要银行实践，我们选取了资产规模在4万亿元以上的13家主要商业银行进行对比分析，考察我国银行业风险管理发展趋势，以期对我国银行业风险管理现状有更准确的认...
- 商业银行丨中小银行网贷风控短板透析
- 2021年2月20日，银保监会办公厅印发了《关于进一步规范商业银行互联网贷款业务的通知》（以下简称《通知》）。《通知》是针对《商业银行互联网贷款管理暂行办法》（以下简称《办法》）实施过程中遇到的实际问题，根据《办法》授权，对商业银行互联网贷...
- 全球视线丨从美国反金融犯罪管理看金融机构合规建设
- 美国银行业系统作为全球金融体系内反金融犯罪管理最为严苛的监管领域之一，有着罚款数目惊人、处罚条例繁多以及牵涉高级管理层个人处罚等特点。美国监管机构在反金融犯罪合规领域的合作与联合执法，以及银行业机构的反金融犯罪合规职能建设对中国银行业机构完...
- 全球视线丨美国商业银行负债质量管理经验及借鉴
- 编者按：2021年3月26日，银保监会发布《商业银行负债质量管理办法》，商业银行的负债质量管理受到监管层的高度重视。本文通过对美国商业银行在负债质量管理方面的监管发展以及结构变化的分析，为我国进一步完善商业银行资产负债管理体系提供了经验与启...
- 全球视线丨美国商业银行破产清算对相关利益人保护实践与启示
- 自2019年5月包商银行被中国银保监会接管以来，地方性商业银行的经营问题受到了广泛关注，部分城市商业银行存在不良资产规模大、贷款不良率偏高、计提的风险准备难以有效覆盖不良贷款、风险较高的非标投资规模及占比偏大、资本充足率偏低等风险。在经济下...
- 全球视线丨美国银行处置计划的若干要点
- “生前遗嘱（Living Wills）”，即银行处置计划，是旨在解决“大而不倒（Too Big to Fail）”问题的一系列监管规定中的一类。如果政府因为某金融机构破产会破坏经济而被迫干预以防止其破产，则该金融机构被视为“大而不倒”。各国...
- 金融市场丨第三支柱养老保险发展的问题与建议
- 2021年《政府工作报告》提出“规范发展第三支柱养老保险”。“十四五”规划和2035年远景纲要提出“发展多层次、多支柱养老保险体系，规范发展第三支柱养老保险”。我国于2000年进入老龄化社会，不仅进入老龄化社会的速度较快，而且在此之后人口老...
- 金融市场丨PE市场募资困境的分析与对策
- 中国的股权投资市场继全民VC之后，出现了PE“大跃进”，资管新规则将飘在空中的VC和PE市场拽回地面。行业的怪状依然存在，尤其是募资靠PR（公共关系）的现象愈演愈烈，以至于排名机构的年度榜单排名席位竞价越来越高。 股权投资市场“寒气逼人” ...
- 金融市场丨我国上市公司高管薪酬激励及其效果分析
- 近年来，上市公司高管的薪酬问题越来越成为社会上普遍关注的问题，尤其是国有企业高管的薪酬问题，更是引起社会的议论。基于高管薪酬问题的关键性，以及社会上对上市企业高管薪酬问题的关注，有必要对现阶段我国上市企业高管的薪酬进行统计分析，然后对此进行...
- 道口观察丨有效降低居民信用卡债务负担的方法探析
- 居民負债对于经济发展是一把双刃剑。适度的负债有利于居民更好地平滑收支和更好地消费，促进经济增长。过度的负债则会对家庭和金融体系造成重大冲击，不利于经济和社会的稳定。我国住户消费性贷款（不含房贷）余额从2010年初的0.68万亿元增长至202...
- 资产管理丨慈善信托的进展、瓶颈和优化路径
- 2016年出台的《慈善法》中专章规定慈善信托，是为了增加人们参与公益事业的途径和方式，让人们做慈善时有更多的选项，从而满足人们更多的公益需求，更好地服务人民的美好生活。总的来说，这几年来，我国慈善信托依法合规开展，不断创新模式，开拓慈善信托...
- 资产管理丨建构银行新型资产负债表的意义与途径
- 我国经济正处于转向高质量发展的关键时期，提高直接融资比重，金融业全面服务实体经济是以习近平同志为核心的党中央在面向“十四五”这一新的历史起点做出的重大决策部署。金融业构建更符合实体经济要求的新型资产负债表的逻辑应根植于此。研究能力是适应新发...
- 资产管理丨资产管理公司改革探析
- 导语：四大资产管理有限公司在完成历史使命之后，均进行了商业化转型，随之而来的风险也不断增加， 因此，现阶段监管机构提出资产管理公司应回归主业、做精专业。本文结合资产管理公司目前存在的风险及各家资产管理公司业务转型的模式，对资产管理公司成立、...
- 金融科技丨商业银行大数据应用质效研究
- 编者按：这是一篇关于Fintech最新应用的启发性文字，如果不是身先士卒的实践者，不会写出看问题如此有针对性的文章。 作者总结出当前大数据应用快速融入商业银行实际工作中所引发的种种问题，其中最应当引起读者重视的是大数据应用的目的，最终要落实...
- 金融科技丨微众银行小微企业供应链金融服务模式
- 近年来，在破解小微企业“融资难、融资贵”难题上，供应链金融被寄以厚望。但受限于小微企业信息不透明、风险识别难、评估效率低等诸多因素影响，尽管各类市场主体在供应链金融的“风口”上一拥而上，市场上模式优、规模大、效益好、能真正通过供应链金融解决...
- 理论探索丨负利率政策：实施逻辑、理论创新与全球实践
- 摘要：负利率政策是近年来中央银行应对全球公共危机事件的一种新尝试，其最终目标在于缓解通货紧缩与本币升值压力，操作形式主要体现为对商业银行超额准备金设定分层存款便利利率，传导渠道覆盖传统利率渠道、银行贷款渠道以及银行风险承担渠道，理论创新在于...
- 理论探索丨普惠性货币政策如何影响商业银行资产质量？
- 摘要：2020年，中国人民银行创设普惠小微企业贷款延期支持和信用支持直达实体经济货币政策工具。两项直达实体工具实施效果突出，但对于两项直达实体工具实施效果的调研分析较为缺乏。本文通过设计模型，估算两项直达实体工具对资产质量的影响情况，进一步...
- 地方工作丨农村金融机构应强化声誉风险管理
- 近年来，随着新媒体的迅速发展，各类事情突发的舆情演变越来越迅速和复杂，农村金融机构面临的困难和挑战也越来越严峻。在当下银行业竞争愈发激烈的形势下，全面强化声誉风险管理迫在眉睫。2021年2月8日，中国银保监会印发《银行保险机构声誉风险管理办...
- 地方工作丨对县域法人金融机构考核评价机制的探讨
- 为加大县域法人金融机构在属地的信贷资金投入，发挥好地方性中小银行服务乡村振兴的主力军作用，2010年，中国人民银行牵头、原银监会参与下发了《关于鼓励县域法人金融机构将新增存款一定比例用于当地贷款的考核办法（试行）》（银发〔2010〕262号...
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- 因常年从事金融领域研究工作，深知金融业界人士著书立说之事常有，但大多都偏向高深的理论或实证的学术研究，或者通俗易懂的金融知识集类研究。偏偏这本《金融琐记》与众不同，它身披文学色彩，又与金融实践紧密相关，于是讀来心得俯拾即是。 此一琐记，倒是...
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- 再保理业务须纳入统一授信管理 5月10日，中国银行业协会公布《中国银行业协会跨行再保理业务指引（试行）》，再保理行办理再保理业务时应根据风险实质承担情况占用债务人（买方）额度或信用风险担保银行额度。 兴业银行获批筹建私人银行专营机构 5月1...
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- 欧盟委员会发布2021年春季经济预测 5月12日，欧盟委员会发布经济预测，预计欧元区2021年经济将增长4.3%，2022年将增长4.4%;2021年失业率将为8.4%，2022年失业率将为7.8%;通货膨胀率将在2021年达到1.7%，在...